Нефтяные цены сохраняют базу для роста, инфляция в РФ ослабла

Внешний фон утром понедельника можно назвать неоднозначным. Цены на нефть остаются под нисходящим давлением после сдержанного снижения в пятницу, а настроения на мировых фондовых площадках преимущественно оптимистичны. Позитивным сигналом для российских бирж могут стать данные о замедлении потребительской инфляции в сентябре.

Внешние факторы

Торги на фондовых биржах США в пятницу завершились повышением трех основных индексов на 0,3-1% во главе с Dow Jones Industrial Average, который вместе с S&P 500 обновил исторический пик. Акции JPMorgan и Wells Fargo подскочили более чем на 4% и 5% соответственно вслед за публикацией сильных квартальных результатов. Давление на IT-сектор, в то же время, оказывало падение акций Tesla более чем на 8%, которое наблюдалось после представления роботакси компании.

Фьючерсы на индекс S&P 500 утром теряют около 0,1%, ожидая новых драйверов движения, среди которых на этой неделе будут квартальные результаты таких эмитентов как Bank of America, Goldman Sachs и Citigroup. В целом настроения в США остаются оптимистичными, а участники надеются на дальнейшее смягчение политики ФРС.

Торги в Европе в пятницу завершились повышением индекса Euro Stoxx 50 на 0,7%, который в том числе на фоне покупок в США смог стабилизироваться выше 5000 пунктов. На этой неделе в регионе ждут еще одного заседания ЕЦБ и снижения процентных ставок на 25 базисных пунктов.

На торгах в Азии с утра преобладает позитивная динамика. Биржи Японии закрыты на выходные. Австралийский ASX 200 прибавил 0,5%. Китайские индексы повышаются в пределах 2%, хотя власти в ходе экономического брифинга на выходных ограничились общими обещаниями поддержки национальной экономики и, в частности, рынка жилья, не обозначив конкретных цифр и сроков. Опубликованные на выходных данные при этом показали неизменность потребительской инфляции КНР в сентябре по сравнению с августом и ускорение снижения производственных цен с 1,8% до 2,8% г/г: статистика, все еще указывающая на локальную слабость экономики. Гонконгский Hang Seng падает на 0,5%, но отступил от минимумов дня.

Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром теряют около 1% после снижения примерно на 0,5% в пятницу вслед за попытками роста по ходу дня. Участники продолжают ждать новостей из КНР, а также с геополитического фронта. Котировки при этом остаются выше важных краткосрочных поддержек 75 долл и 71,50 долл (средние полосы Боллинджера дневных графиков), что создает базу для возвращения к восходящему движению. В понедельник свой ежемесячный отчет по рынку представит ОПЕК, а во вторник – МЭА.

События дня

• ежемесячный отчет ОПЕК (14.00 мск)
• торговый баланс России в августе (16.00 мск)
• расписки Globaltrans будут исключены из индексов акций Московской Биржи в связи с предстоящим делистингом

Рынок к открытию

Индексы Мосбиржи и РТС в пятницу не показали единой динамики. Рублевый индикатор снизился на 0,25% и остается в районе отметки 2760 пунктов, пытаясь устоять выше поддержки 2710 пунктов. Долларовый РТС благодаря восходящей коррекции рубля прибавил 1% и вернулся выше 900 пунктов, оставаясь вблизи годового минимума 877 пунктов.  

Рубль к юаню на Мосбирже в пятницу на закрытии торгов укрепился на 0,3%, достигнув 13,46 руб и продолжая коррекцию от достигнутого по ходу недели минимума с октября прошлого года 13,74 руб. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ при этом составили 96,06 руб и 105,10 руб соответственно (против 97,23 руб и 106,50 руб руб днем ранее), отразив более сильный рубль.

В начале торгового дня российский фондовый рынок может попытаться подрасти на фоне сохранения оптимизма за рубежом, а также опубликованных в пятницу данных о замедлении потребительской инфляции в РФ в сентябре до 8,63% с 9,05% в августе – умеренно оптимистичный сигнал. Статистика как минимум снижает вероятность увеличения ключевой ставки ЦБ РФ в октябре выше 20%. В целом, однако, значимых причин для масштабных покупок российских акций по-прежнему нет, а бумаги Газпром нефти сегодня откроются с дивидендным гэпом. По ходу недели полугодовые реестры закроют ММК, АЛРОСа и ЕвроТранс. За рубежом ждут макроэкономических и корпоративных сигналов и, в частности, ключевого блока данных о состоянии экономики Китая в пятницу. Нефтяные цены при этом удерживают важные поддержки, которые могут позволить им развить рост.